Мировые фондовые индексы повысились. Китай объявил, что откажется от карантинов для въезжающих в страну — это серьезный шаг в сторону открытия границ, сообщило агентство Reuters.
Самый обширный индекс MSCI по АТР без Японии вырос на 0,6%, опередив индекс мировых рынков, набравший 0,2%. Индекс «голубых фишек» Китая вырос на 1%.
Панъевропейский STOXX 600 повысился на 0,5%, последовав за ралли в Азии. Это небольшой прирост, учитывая потерю почти 12% за этот года. Резкое ужесточение политики центробанков нанесло серьезный удар по рынкам акций Европы.
Фьючерсы e-mini на S&P 500 выросли на 0,7%, что говорит о вероятности повышения при возвращении трейдеров в терминалы после рождественских выходных.
Некоторые площадки, в том числе в Лондоне, Дублине, Гонконге и Австралии, все еще закрыты.
Стоимость облигаций сегодня снизилась, а доходность достигла максимума за девять недель. Доходность 2-летних гособлигаций Германии находится на максимальном уровне с 2008 года — около 2,489%, а доходность гособлигаций Италии выросла на 11 базисных пунктов до 4,622%.
Европейские рынки облигаций еще не достигли пика ставок. Согласно Флориану Иелпо, директору по макроэкономическим вопросам в Lombard Odier Investment Managers, ЕЦБ по повышениям ставок отстает от ФРС США с ее гигантскими скачками.
В целом, по его словам, картина оптимистичная. Он указал на цены на кредитные спреды и на рынок деривативов. Индекс VIX, считающийся показателем отказа от рисков, снизился с начала октября на 35%. Инвесторы стали увереннее в том, что пик инфляции позади.
«Текущая ситуация — ралли в Китае и бычьи цены на сырьевые фьючерсы, — похожа на лето 2008 года, и нам кажется, что это конец цикла», — сказал Иелпо.
«Учитывая, что общее падение в этом году составит около 20%, потребуется небольшое чудо, чтобы 2022 год не стал самым слабым годом для мировых рынков акций со времен финансового кризиса 2008 года», — говорит Лара Мохтади, аналитик SEB Bank.
«На прошлой неделе мы также наблюдали самый большой рост доходности 10-летних облигаций США с апреля, а в пятницу торги завершились на отметке 3,75%», — добавила она.
Доходность двухлетних японских государственных облигаций сегодня подскочила до самого высокого уровня более чем за семь с половиной лет. На аукционе по продаже облигаций с таким сроком погашения спрос оказался относительно слабым.
Доллар просел на 0,1% по отношению к корзине основных мировых валют. Евро вырос примерно на 0,25% по отношению к доллару — до 1,066.
Сырьевые валюты, такие как новозеландский и австралийский доллары, также укрепились.
Цены на нефть повысились при низком объеме торгов на опасениях насчет того, что метели в США повлияют на логистику и производство нефтепродуктов и сланцевой нефти.
Нефть марки Brent подорожала на 0,9% до 84,68 доллара за баррель, а американская нефть West Texas Intermediate — на 0,8% до 80,22 доллара за баррель.
Казначейские облигации США сегодня возобновят торги после вчерашнего государственного праздника. На прошлой неделе базовая доходность 10-летних облигаций выросла на максимальную величину с начала апреля, достигнув отметки 3,75%.
Доходность двухлетних гособлигаций Японии выросла до 0,040%, самого высокого уровня с марта 2015 года, а затем упала до 0,030%.
Аналитики Citi в пятницу отметили риск повышения процентной ставки ФРС до 5,25%-5,50% к концу 2023 года.
Их прогноз основан преимущественно на ожиданиях того, что количество рабочих мест в первые месяцы 2023 года продолжит расти, несмотря на уже присутствующую сильную напряженность. Это окажет дальнейшее повышательное давление на заработную плату и цены на услуги, не связанные с жильем, и тем самым потребует от ФРС более быстрого повышения ставок.
